这首歌改编自丹麦作家安徒生的经典童话《丑小鸭》。讲述了从小被同伴嫌弃、嘲笑的丑小鸭，在经历孤独与挫折后，最终发现自己是一只美丽的天鹅的故事。
在故事中，“从前，有位老爷爷/给我们讲了一个非常美丽的故事/这个故事的名字就叫丑小鸭”，这里以一位老爷爷讲述故事的方式，引入了丑小鸭的形象，营造出一种温馨而神秘的氛围。
接下来，“有一只小鸭子长得实在差/嘎嘎嘎嘎/灰乎乎的圆身子/短短的小尾巴/嘎嘎嘎嘎”描述了丑小鸭的外貌特征，突出了它的与众不同之处。
“姐姐嫌它太丑太丑/哥哥嫌它太傻太傻/没有人和它玩/没有人和它玩/谁也不理它”，这一部分通过姐姐和哥哥对丑小鸭的态度，反映了它在群体中的孤立无援，增强了听众对丑小鸭遭遇的同情心。
“唉！哎呀哎呀哎呀呀/可怜的丑小鸭/哎呀哎呀哎呀呀/可怜的丑小鸭/丑小鸭丑小鸭，真可怜真可怜/可怜的丑小鸭/谁也不理它”，这里通过重复的语句和拟声词，强化了丑小鸭的可怜形象，加深了听众对其命运的关注。
随着情节的发展，“有一只白天鹅美丽又潇洒/嘎嘎嘎嘎/油亮亮的白羽毛/长长的扁嘴巴/嘎嘎嘎嘎/湖面就是舞台大舞台/舞姿多么优雅优雅/你猜猜这是谁/你猜猜这是谁/原来就是它”，这段歌词揭示了丑小鸭最终变成了美丽的天鹅，并在湖面上翩翩起舞的情景。这种转变不仅让听者感到惊喜，也寓意着每个人都有可能从平凡甚至被忽视的状态中蜕变成为耀眼的存在。
最后，“哦！哎呀哎呀哎呀呀/可爱的丑小鸭/哎呀哎呀哎呀呀/可爱的丑小鸭/丑小鸭丑小鸭，真可爱真可爱/可爱的丑小鸭，原来就是它/可爱的丑小鸭，原来就是它/可爱的丑小鸭”，这部分通过情感上的转变，表达了对曾经被视为异类的丑小鸭如今美好形象的喜爱之情，传递出积极向上、勇于面对挑战的信息。